Wësst wat weemst wat mécht e Stock Bëscherkrank?
Et gouf e puer Fuerschungen an d'Gemeinsamkeete vun Börsencrashes gemaach.
Scott Nations, Auteur vum "The History of the United States in Five Crashes", huet e grousse Börseproblem geläscht a fonnt datt all modernen Crashes agefouert goufen:
- Een iwwerwertene Maart
- En Typ vu Finanzingenieur oder "contraption"
- En externen Katalysator, dacks a Verbindung mat der Bourse
Onverständlech iwwer e iwwerschwemmte Maart
Am allgemengen ass de beschten Indikateur wéi de Maart validéiert ass an der Präiserhéigung vum Verkeefer oder PE (dat och fir valoriséiert ginn individuell Aktien ze benotzen). Duerch d'Divisioun vum aggresséierte Präis vum Börsemaart vun all de Gewënn vum Gesellschaften, kënnt Dir un de Präis Investisseuren bezuelen fir $ 1 vum Gewënn oder Gewënn vun der Firma. Wat de PE-Verhältniss méi gëtt, de méi bëlleg (méi ënnererwaart) de Börsemaart.
Duerch d'Analyse vum historesche PE-Verhältnis vun der Marktsäit, a vergläichen et mat hirem aktuellen Verhältnis, kritt Dir eng Iddi vun de Bourse relative Relatif. Zum Beispill gëtt den Duerchschnëtt PE-Verhältnis 15,66 a d'aktuell PE-Verhältnis vun der S & P 500 ass 24,71.
oder 58% iwwerpréift. Mä, an de Wierder vum weltbekannte Economist John Maynard Keynes, "De Maart kann irrational laang bleiwen wéi Dir en Lounsteier bleiwt".
An anere Wierder kann e Börseprêt iwwerschreiden fir laang ze maachen, bis et sech selwer korrigéiert. Also ass alleng net genuch zevill Predetioun wann e Crash passeiert.
Wat ass Finanzinstitutioun oder Contraption?
Den Hindsight ass 20/20, an d'Zündung vun de priori finanziell Ofleckungen ass méi einfach wéi d'Virdeeler vun der Zukunft. Den Dotcom-Crash ass erliichtert, deelweis duerch d'Investisseuren d'irrational Begeeschterung fir all Aktien Technologie-bezuelt. De méi jéngere Börsekommestell 2008-2009 war deelweis wéinst mispricing vun der hypothèse derivative Wertpapier, engem komplizéierten finanziellen Ingenieurprodukt.
Scott Nations proposéiert datt den algorithmesche Handel oder extrem illiquid ETFs d'Mäert an der Zukunft drängen kënnen. Zesumme mat dem iwwerpréiften Maart an engem externen Katalysator kënnen dës Investitiounsproduktioun d'Börsekrümlechgleichung fäerdeg maachen.
De Katalysator fir eng Börse Maartstëmmung konnt eppes sinn
Markets closed for 6 days following the 9/11 Attacken an 2001, an engem Versuch, e Maart iwwerpréiwen. Trotz deem Effort, op den éischten Handelstag no den Attacken, huet de Maart 684 Punkten oder 7,1% geflücht, fir den gréissten One-Day-Verlust vun der Geschicht vum Börsemaart.
Aner Ofkierzungen kënnen anescht wéi Katastrophen verbonne sinn. Den 1907 Aktienmarktproblem gouf vun der katastrophaler San Francisco Äerdbiewen ofgeluecht 1906, an den 1987 Black Monday Crash ass deelweis duerch den Iran Krich betruecht.
Natierlech ass et net ëmmer einfach ze gesinn, wann e grousst Evenement e Maart iwwerdroe wäert. Dat héiert net opgelëscht Investisseuren aus iwwerreagéiert op e potenzielle Marché Bewegung Event.
Wéi Dir Iech fir den nächste March Crash virbereeden
Mir hunn e iwwerméisseg ugekënnegt Maart. Et gi genuch finanziell entwéckelt Investitiounsprodukte op eise Maartplang. An awer weess keen, wat de Katalysator fir de nächste Bours am Marché ass. Mä an engem Sënn, et ass net wichteg, well Dir kënnt Iech net komplett virbereeden fir de nächste Boursecontroleur ouni komplett Ausgab vum Investitiounsmarkt.
Awer Dir kënnt de Schlag kusen wann den onverhierbare Maartfuerk opgetruet ass. Är bescht Wette ass Diversifikatioun: Bleift net all Är Suen op der Bourse. Besonnesch wéi Dir méi al ginn, sollt Dir selwer Obligatiounen, Immobilienfonds a Bargeld kréien.
Dofir, wann de Maart kollidéiert, wäerts Dir e puer Verméigen déi net falen!
A wann d'Maerter iwwerpréift ginn, wéi se elo sinn, zielen Äert Bemaarten. Just well Dir wësst datt Dir och an der Tëschenzäit e puer Potentialpotenzial verléiert.
Well Keynes zitéierend implizéiert, kënnen d'Mäert irrational an iwwerpréift länger sinn wéi Dir kéint Léisungsmëttel bleiwen. Déi lescht Geschicht ass e Testament fir dës Tatsaach. Endlech, wann d'Liquiditéit mat méi Verkeefer wéi Kriippromesser kompromittéiert ass, ginn d'Mäert d'Wäert drop. Awer wann den onverhierenden Maartfuertsaach opgefouert gëtt ass e Geheimnis.