Wert Investing maachen eng Come-back an den Emerging Markets
Loosst eis kucken, firwat Wäerter an Investisseuren déi nei Schwieregkeete vermëttelen an e puer Strategien fir d'Bäitrëtter kucken.
Firwat Value investéieren?
Wäert investéieren ass ëmmer méi populär an entwéckelten a Schwellmäert. Eng grouss a wäissend Beweegung vu Beweiser suguer datt d'Investitioune an Aktien mat manner duerchschnëttleche Präiserhéijungen oder Pri-Book-Verhältnisser oder iwwerdurchschnittleche Dividende erlaben d'Providere méi laang hir zréck. Erfolleg Investisseuren wéi Warren Buffett hunn dës Tendenzen kapitaliséiert an hunn aussergewéinlech héich Reklammen iwwer d'Zäit generéiert.
E Pabeier, deen am Joer 2002 op d'Emerging Markets Review verëffentlecht gouf, huet gewisen, datt dës Tendenzen iwwer d'Schwellmäert iwwerdroe ginn, mat "Wäert" Aktien déi méi héije Rendementer maachen wéi net onerwaart Aktien. E Resultat vun der Credit Suisse-Berichterung huet festgestallt datt d'Wäertbestreedungen tëschent 2000 an 2013 mat 3 vun 21 Schwieregkeete vermëttelt ginn, mat der duerchschnëttlecher Präiserhéiung 4,3 Prozent pro Joer wéi 3,1 Prozent an de Entwécklungslänner.
De Risikoprofil vu Wäertbestännegkeete kann och attraktiv sinn fir vill Investisseuren, dorënner och déi Interesse vu Schwieregkeeten. Wann Dir Akommes bei engem Discount kaaft, gëtt et wahrscheinlech manner potenziell Node wéi e Fluchhafen mat e puer Verméigen oder Akommes. Et ass och Beweis datt d'Wäertbestännegkeet net méi onbestänneg sinn wéi "héich Wuesstum" Aktien, dat heescht datt Investisseuren net onbedéngt méi vill Risiko betreffend Beta ginn.
Wert Investéieren an Équipen
D'Emerging Märter hunn e groussen Erfolleg während der grousser Rezession erfuet am Joer 2008, wat sech verschlechtert huet, wann d'US Federal Reserve annoncéiert, datt et säin quantitativen Easing ("QE") Programm maache wäert an d'Zënssätz erhéijen. Vill Émile Maartwäertungen hunn e signifikante Wäert vu Wäert ze gesinn an 2 Billion Dollar an Dollar-souveränne Scholden - déi vu villen neie Schwieregkeete Regiirungen a Betriber benotzt gi fir opgeliwwert ze ginn, fir méi Liwwerung ze bezuelen.
Déi dramatesch Réckgang zu Rohölspären huet dës Problemer verschlëmmert, well vill Schwieregkeete vermierkt d'Diversifizéierung vu entwéckelten Economieen. Tatsächlech konzentréiere d'Entwécklungsökonomie am Duerchschnëtt 50% manner Produktkategorien wéi d'entwéckelte Welt. Crude Öl Konten fir e groussen Deel vun der wirtschaftlecher Ausgab fir Länner wéi Russland a Venezuela, wéi och déi meescht vun de Länner am Mëttleren Osten.
Dës Dynamik huet zu deitlechen Kapital Ausfléissunge vu Schwieregkeete vermoart, déi hir Verfaassung relativ zu den entwéckelte Marché depresséiert huet. Zum Beispill, de US S & P 500 héiert op e 25,37x Gewënn mat méi wéi am 19. Januar 2017, während de MSCI Emerging Markets Index mat engem Präisserhéijungsverhältnis vu just 12,06x geschriwwe gëtt.
Wichteg Investisseuren kënnen dofir hir Schwieregkeeten hunn méi Chancen wéi d'entwéckelt Märkte.
ETFs, Mutual Funds a Stock
Et gi vill verschidde Weeër, fir Wäert Investisseuren Belaaschtung vu Schwieregkeeten ze kréien, wéi och individuell Aktiounen, börsengehandene Fongen ("ETFs") oder Fiderspace .
Internationale ETFs representéieren déi einfachst a kostengendste Wee fir d'Beliichtung ze bauen, wann se e ganze Portfolio an enger eenzeger Sécherheet mat méi nidderegen Ausgaben bitt wéi déi meescht vergläichbar géigesäiteg Fongen. Obwuel et vill verschidde Schwieregkeetssituatiounskäppere ka ginn, wäerte nëmmen e puer Handvoll op Wäert investéieren. Déi meescht vun dësen sinn sou genannten Smart Beta Fongen mat alternativen Indizéierstrategien.
Déi populärst emerge Maartwäert-ETFs gehéieren ënner:
- FlexShares Morningstar Emerging Markets Factor Tilt (TLTE)
- iShares MSCI Emerging Markets Minimal Volatilitéit (EEMV)
- SPDR S & P Schwämm déi Dividende (EDIV)
- WisdomTree Emerging Markets Héich Dividende (DEM)
Et ginn wahrscheinlech méi géigesäiteg Fongen zur Auswiel vu Choix vu Schwieregkeetsgesellschaften, mä meescht vun dësen sinn aktiv verwinnt anstatt passive (awer smart intelligente) Fongen. Hir Ausgabeverhältnisser kënnen och wesentlech méi deier sinn wéi ETFs, dat heescht datt et wichteg ass fir Investisseuren fir den Erfolleg vun de Manager ze beroden an aner Faktoren.
E puer populär Schwellenwäert Wäert zwëschent Fongen zielen:
- T. Rowe Präis Emerging Markets Wert Stock Stock (PRIJX)
- Amerikaner Century Emerging Markets Value Fund (AEVVX)
- Brandes Emerging Markets Value Fund (BEMIX)
Endlech kënnen Investisseuren eenzel Aktien als amerikanesch Depositary Receipts ("ADRs") kaafen op US Austausch oder Ausland Aktien. Oft d'Zäit, dee einfachste Wee fir dës Méiglechkeeten ze fannen ass d'Bestanddeeler vun der Spillplaz ze benotzen an auslännesch Aktienhandel op diskontaminéiert Multiple oder héich Dividenden Erléisse mat Tools wéi FinViz (www.finviz.com) ze benotzen. De Downside ass datt et méi deier wäert sinn fir e Portfolio ze bauen a vill vun dëse Stock ass manner flëssegt.
Déi bescht Linn
Éischte Mäert hu historesch Zilsetzung vun Investisseurwëssen zougelooss, mä hir jénglere Réckschëss huet Chancen fir Wäert Investisseuren geschaf. Wann Dir Opfaassungsméiglechkeete kuckt, kënnen Investisseuren méi valorientéiert Fongen oder Screening fir individuelle Chancen betraff halen an d'Gedanken vun méi héich Ausgaben, Liquiditéit an aner Risikofaktoren behalen.