Och wäerten mir Dividenden kréien, wann mir dës Strategie benotzt hunn, wou de Keefer net ausübe konnt?
Keng Garantie
Et ass keng GUARANTEE, datt de Maart net eng grouss Rallye erfënnt, an et ass ëmmer méiglech datt d' Ruffoptioun vun sengem Besëtzer ausgeübt gëtt. D'Strategie déi Dir beschreift ass de Verkaf vun Delta- Optiounen, sou datt d'Chancen ganz héich sinn datt d'Optioun wäert wäertlos sinn oflafen. Maacht weg drun datt d'"ganz héich Wahrscheinlechkeet" ni 100% ass.
Niewendrun ass et wichteg fir dës Strategie aus der Perspektiv vum Optiker Kuckt: Wann eng Optioun (bal) garantéiert wäert ongülteg sinn ofgelenkt ginn, firwat wa jidferee wéilt eppes bezuelen? Dofir musst Dir e passenden Kompromiss tëschent enger ganz klenger Chance fannen, datt d'Optioun am Geld vs. d'Präiss gëtt, déi Dir sammelen kann. Assuming datt Dir léiwer Kafebestand ze verkafen (Veraarbechtung an 2 bis 5 Wochen) Optiounen, well se eng méi héijer Joresproduktioun bidde, da musst Dir d'Tatsaach akzeptéieren datt d'Präis gëtt kleng.
Daat Är Entscheedung muss gemaach ginn duerch Berücksichtegung vun dëse Fakten:
- Dir hutt 1.000 SPY Aktien (ronn 20.000 Dollar) an ech schreiwe 10-Joen all Kéier wann déi fréier Opsiicht wandeltlos.
- Wann Dir $ 0.10 pro Optioun gesammelt an eng Commissie $ 10 bezuelt, da leet Dir mat $ 90. De $ 90 a véier Wochen op eng $ 20.000 Investitioun gët Iech e Retour vun 0,45%. Dat ass relativ kleng, awer et ass 5,4% wann annualiséiert gëtt. Dat ass e flott extra Dividend, awer vill manner wéi déi meescht Leit, déi eng ofgerappt Dialekt adoptéieren, versichen ze verdéngen.
NOTE: Optiounsprämie ass net eng Dividend, och ass et als Dividende keeft bestrooft, awer fir den Zweck vun dëser Diskussioun kann Dir dëst als extra Dividende mengen.
ANTWERT: Ech hu fir zéng Cent Cent Premium gewielt, well et ongeféier sou wéineg vun enger Prämière ass, déi Dir vernoléissegt fannt. Et fillt net direkt (fir mech) de Verkafsoptiounen fir manner ze verkafen - och wann Dir eng kleng Wahrscheinlechkeet vu Bewegung wëllt. Verkaaft zéng Anrufe @ $ 0,05 Nett nëmme $ 40 nom Kommissiounen.
- Wann Äert Haaptziel ass d'Vermeidung vun enger Bewegung ze ginn , da gitt net géi.
D'Äntwert op Är Haaptfroen ass e qualifizéierten "Jo". Dir ka ville wäit ewech vun de Sue ruffe vu klengen Präisser. Awer wann Dir et fir Joerzéngten et ëmmer nees plangt, da musst Dir d'Tatsaach akzeptéieren datt et op d'mannst een Occasioun gëtt wou Dir (wann Dir d'SPY Aktien wëllt halen) gezwongen ze coveren (dh Reesbicher op e Verlust) dës Optiounen. Während enger Period vu 240 bis 360 Méint, kuckt op d'Statistiken, erzielt eis datt et geschitt méi wéi eemol.
Wann Dir verstitt datt eng Beschreiwung vum "Delta" ass datt se d'Wahrscheinlechkeet representéiert datt eng Optioun am Geld am Verfallsdatum steet, da wësst Dir datt wann Dir en Call, deen Delta 1 ass, Dir anticipéiert datt et am Geld gëtt Am Expiratioun un ongeféier eng Kéier aus all 100 Handwierker. Wann Dir decidéiert hutt Optiounen ze verkafen, wou Delta ass 1, a wat a 4 Wochen ofgeet, dann bereet Iech dës Optioun am Geld (am Verfallsdatum) mindestens 2 bis 3 Mol ze gesinn. A wann Dir 2 Wochen Weekings verkeeft, schreift Dir Gespréicher tëscht 500 a 700 bis 20 Joer. Dat heescht, datt Är Optiounen am Geld (am Verfallsdatum) ongeféier all 100 Exporëre sinn - oder all Kéier zwee Joer .
Huelt et un der Bank, datt d'Optiounen net ëmmer wäert sinn wandlos.
Dofir ass d'Entscheedung einfach: Ass d'Präis $ 90 awer genuch fir Iech eng gutt Strategie fir Iech ze maachen ? D'Woureecht ass datt ech keng Idee hunn. Et ass Är Comfort Zone déi wichteg ass, net meng. An der richteger Majoritéit vu Fällen funktionéiert Äre Plang esou entwéckelt. Wann Dir dëst Szenario akzeptéiere kann, da gesinn ech näischt Schlechtes mat der Adaptatioun vun dëser Strategie. Mee, et gëtt néideg fir Disziplin iwwer d'Joren ze erhalen. Wann Dir Greedier kritt (a mir gleewen wann ech soen, datt et e ganz versteet) wéi d'Zäit passéiert ass, weess et einfach datt d'Sammele méi eng héich Prämière méi häufig Aufgaben erreechen.
Dividenden : Jo, Dir gitt Dividende kréie, ausser Dir sidd e Bewegung ugeet virum Ex-Dividendag. WAT ASS AWARE: SPY geet ex-Dividende bei der Oflaaf Freideg, all 3 Méint.
Dofir, wann de Besëtzer vum Dividend d'Dividende wëllt gewannen, he / se wäert Donneschdeg Nuecht, en Dag virun der Verfallsdatum vum Freideg. Wann dat passéiert, kritt Dir d'Dividende net. Also, wann Är Optioun am Geld gëtt Donneschden ass, kënnt Dir d'Dividende an d'Gewunnecht verléieren. De Rendez-Proprietaire wäert nëmme maachen, wann d'Optioun net wäit genuch am Geld ass fir säin / hirem Risiko ze minimiséieren (dat ass eng Geschicht fir en aneren Dag).
Maachen en Ënnerscheed maachen
Jo, dësen Ënnerscheed mécht, mä den Ënnerscheed gëtt just wichteg, wann Dir d'extra Erzerrunge reinvestéiert. Wann (net wann) Dir déi gewéinleche Dividenden reinvestéiert, seet sécher, d'Präis vun der schrëftlecher Ruff ze sammelen un dës Renvestissement ze kréien. Ech weess net wéi oft Dir de Choix fir d'Dividenden erausfuere wëllt, awer eemol d'Joer soll de Minimum sinn.
Schreiwe béide Uruff ass eng Optiounsstrategie fir den Investor déi wëllt extra Profit verdéngen. Mä et ass mat dem Risiko datt d'Gewënn limitéiert sinn (wéinst der Méiglechkeet, Aktien am Streikkriip duerch Verdingung ze verkafen ). Är Strategie reduzéiert awer net eliminéiert dësen Risiko.
Eis Rot: Go for it.