Ënnerscheeder tëscht Bond and Bond Mutual Fund Investing
Froen déi sech ëm Obligatiounen géint Obligatiounskäschte stinn, ëmfaassen: Gitt et eng beste Zäit, an een iwwer dem aneren ze investéieren? Wéi eng ass fir mech besser, Obligatioun oder Bond vun de Fonds?
Hei sinn d'Grondiddien déi Dir wësst ze wëssen fir dës Froen ze beäntweren an méi ...
Definitioun vun enger Bond an wéi d'Obligatioun funktionnéieren
Obligatiounen sinn Scholde Verflichtunge vun Entitéiten, wéi Corporatiounen oder Regierungen. Wann Dir eng individuell Obligatioun kaaft, sidd Dir am Wesentlechen eegent Geld fir d'Entity fir eng definéiert Period ze verginn. Am Austausch fir Äre Prêt bezuelt Dir d'Entity bis zum Enn vun der Period (de Fäll Zäit), wann Dir déi originell Investitioun oder Prêt bezuelt (de Prinzipal).
Typen vun Obligatiounen ginn klasséiert duerch d'Entity déi se issuéieren. Dëse Entitéite sinn Corporatiounen, ëffentlech Providenzen, a Staat, lokal a federesch Regierungen.
Bonds ginn normalerweis vum Bondinvestor bis zur Reife gehal. Den Investor kritt en Zënssaz (fixe Erzéiung) fir eng bestëmmten Zäit, wéi 3 Méint, 1 Joer, 5 Joer, 10 Joer oder 20 Joer oder méi. De Präis vun der Emissioun kann schwanken, wann de Kapital d'Bäitwiicht hält, awer de Investisseur kann zu 100% vun senger ursprénglecher Investitioun (am Prinzipal) zu der Zäit vun der Reife kréien.
Dofir gëtt et kee "Verloscht" vun der Majoritéit, soulaang wéi de Kapital d'Bäitwiesselung bis zur Reife hält (an datt d'entginnent Entity kee Standard gëtt wéinst extremen Ëmstänn, wéi Insolvenz).
E Beispill vun enger Emissioun wier esou eppes: D'Entloosser, wéi gesäit ee eng Gesellschaft wéi Ford Motor Company, proposéiert Obligatiounen , déi 7.00% Interessi fir 30 Joer bezuelen.
De Bond Investor decidéiert datt se eng $ 10.000 Obligatioun kaaft hätt. Si schéckt d'$ 10.000 fir Ford an e kritt e Bond-Zertifika. De Bond Investor kritt 7% pro Joer ($ 700), normalerweis an zwee 6 Méint Moossnamen. Nodeems si fir 30 Joer 7% pro Joer verdéngt huet, kritt de Investisseur seng 10.000 Dollar zréck.
D'Definitioun vu Bond Funds a wéi Bond Obligatiounen fonctionnéieren
De Bond vun de Fonds sinn Fondale déi investéiere sinn an Obligatiounen. Wéi all aner géigesäiteg Fongen, Bondien fusionnéiert Fongen sinn wéi Kuerf, déi Dutzende oder Honnerte vun individuellen Wuereien (an dësem Fall, Obligatiounen) halen. Ee Bond Fund Manager oder Team vu Manager fuerderen d' feste Einkommmär fir déi bescht Obligatiounen op Basis vum Gesamtziel vun de Bond Bond Fonds. De Manager (s) wäert dann Obligatiounen kafen a wirtschaftlech a Maartaktivitéit bezuelen. D'Manageren hunn och d'Fonds ze verkaafen fir Redemptiounen (Réckzuch) vun Investisseuren ze treffen. Aus deem Grond sinn Obligatiounskonferenzmanager rar bis Bond ze halen.
Wéi scho gesot sot, eng individuell Bond gëtt net verlängert Wäert esou laang wéi de Bond Emittor net verfaascht (wéinst engem Bankrott, zum Beispill) an de Bond Investor hält d'Emissioun bis zur Reife. E Bindungseffekt kann awer de Wäert erliewen oder net verléieren, ausgedréckt als Net Asset Value - NAV , well de Fondsmanager (s) oft d'Basisbeleegungen am Fonds virum Fréijoer verkafen.
Dofir kënnen d' Obligatiounskäschte Fouss verléieren . Dëst ass méiglecherweis de wichtegsten Ënnerscheed fir Investisseuren, déi mat Obligatiounskäschten géint Obligatiounsmäert ze notéieren.
Duerfir: Stellt Iech vir, ob Dir eng Bindung vun enger individueller Bande hutt (net e gemeinsame Fonds) kaafen. Wann d'Heuregkeete Obligatioun méi héije Zënssaz méi bezuelen wéi d'Gestern Obligatiounen, wäerte Dir natierlech d'Hypothesen haut méi héijen Interessie bezuele kafen, fir datt Dir méi héich Erléisse kritt ( méi Rendement ). Allerdéngs kënnt Dir d'Betrag bezuelt fir déi niddregsten Interessiellen Obligatiounen vu gëschter, wann de Employeur berechtegt huet e Rendez-vous (e bëssche Präis) fir d'Bäit ze kafen. Wéi Dir wëllt, wéi wann d'Zënssazrhypsen d'Préiserhéigung vun de méi alen Obligatiounen erophëlt, fällt, datt Investisseure Reduktiounen fir déi méi al a (an niddereg) Zënssaz bezuelen. Aus dësem Grond bewunnt Präissvergläicher Previsioun vun Zënssazen a Bond Bond Fonds sinn sensibel op Zënssätz .
Bond Fondsmanagë bestinn ëmmer a kaaft a verkeeft den zugläich Obligatiounen, déi am Fonds gehollef sinn, sou datt d'Verännerungen vun de Präissännerungen de NAV vum Fonds änneren.
Zesummegefaasst kann e Bond-Investmentfonds verléieren wann de Bond-Manager eng bedeitend Bande vu Obligatiounen an enger verstäerkter Zënssummeliewe verkaaft gëtt, well Investisseuren am Openaartmandt eng Reduktioun (e bëssen preis) bezuelen op déi ale Geboter, déi méi kleng Interesse bezuelen Präisser.
Wat ass Best fir Investing - Bonds oder Bond Funds?
Am Allgemengen sinn Investisseuren déi net bequem se gesinn hunn Schwankungen am Kont d'Wäert vu Liewe komm sinn. Obwuel déi meescht Obligatiounskäschte kee bedeitende oder reegelméissege Rückgäng net gesinn, kann e konservative Investisseur net méi beandrockend sinn e puer Joer stabilen Gewënn am Bond vun hirem Bond, a no engem Joer mat engem Verléieren.
Allerdéngs huet den duerchschnëttlechen Investor net d'Zäit, Interessi oder Ressourcen fir individuell Obligatiounen ze erméiglechen fir d'Eignung fir hir Investitiounziler ze bestëmmen. Mat sou vill verschidden Zorte vu Obligatiounen, eng Entscheedung ka vläicht iwwerwältegend sinn a Feeler ofgeschloss ginn.
Obwuel et och vill Arten vu Obligatiounskäschte fir e Choix ze kréien, kann en Investor eng variéiert Mix vun Obligatiounen mat engem Low-Cost Index Fonds, wéi zum Beispill Vanguard Total Bond Market Index (VBMFX), a garantéiert duerchschnëttlech laangfristeg Retouren an erbréngt mat relativ gerénger Volatilitéit.
Bond Laddering: Wann Dir Investitiounen an Bonden a Bond Mutual Funds Sense mécht
"Bond Laddering" ass eng fest Investiounsstrategie vun der Investitiounsbank, wou den Investor individuell Bonds Securities vu verschiddene Liwwerungen kaaft. Ähnlech wéi CD Leeder e primäre Zil vum Investisseur ass d'Zënssätz Risiko ze reduzéieren an d'Liquiditéit ze erhéijen.
Déi bescht Zäit fir Bond Leedung ze benotzen ass wann d'Zënssätz low sinn a bis opgoen. Wann d'Zënssazen eropkommen, ginn d'Fëllementkäschte all Joer drop. Daat an Investisseur kann allzeg léiwer Bäiträit kaafen, wann d'Präisser méi héich ginn wéi "Sperren" erofzesetzen an de Präisrisiko vu bäitleche Fondsvolumen ze minimiséieren.
Disclaimer: D'Informatioun op dësem Site ass nëmmen fir Diskussiounszwecker erlaabt a soll net als Investitiounsberodung verstanen ginn. Ënnert kengem Fall sinn dës Informatioun eng Empfehlung fir Kaaft oder Kaaft ze verkafen.