Do not Make Investing Harder Than Es ass
Onofhängeg vu sou engem Salbei berode si ëmmer erëm an ëmmer erëm, d'Generatioun vun der Generatioun, et gëtt eppes an der Mënschheet, datt Leit wëllen fillen wéi se e sëllege Kuch fonnt hunn.
De Warren Buffett huet eng Kéier gesot datt et net néideg wier d'Priisterkraft ze hunn, wann d'Leit d'Gefill hunn, datt déi zéng Geboter alles wat Dir braucht fir Äert Liewen ze liewen. Verschidden Investisseure wëllen Komplexitéit; wëllt se och maachen. Et ass eppes Tiefs an hirer Psyche, déi wichteg ass, e Member vum Club, wann se geheimen Symboler, héije Handshakeen, eegene Codewäiner a Element vun der Hellegkeet presidéiert. Als Resultat gëtt vill Irrationalitéit an der Welt entlooss.
Et ass keen Accident, datt d'ganz Industrien sech ëm Komplexitéit a Verwierkunge bauen, déi de Hohepriister vun enger bestëmmter Disziplin d'Chance op vill Käschten op d'Käschte vun aneren maachen. An der Realitéit, sou datt d'Fäegkeete setze fir intelligent Entscheedungen ze maachen, kann d'Joren erliewen fir ze erfannen, ass d'Kär Matière ganz einfach: Kaaft d'Besëtz vu gudde Betriber (Aktien) oder e Kredit fir e gudde Kreditt (Obligatiounen) ze bezuelen, e Präis ze bezuelen fir genuch ze versécheren. vun engem gudde Rendez-vous och wann d'Saachen net besonnesch gutt (en Marge vu Sécherheets) funktionnéieren, a gitt selwer eng laang genuch Stréimhau ze ( an absolutt Minimum vu fënnef Joer ) fir d'Volatilitéit erauszekommen.
Dat ass et. Dat ass de Geheimnis. Dat einfach Investitiounsformel ass alles wat et brauch fir de Frame ze bauen an deem Dir et fäeg wäert sinn , Räich z'erfaassen . Sécher, d'Detailer kënne komplex sinn, awer d'Ëmsetzung soll net sinn. Deen Duerchschnëttsinvestor huet keen Geschäft kaaft leveraged Bäitert gehandelt Fonds , Korrespondenende Viraus , a spekuléiert mat Derivate wéi Aktienoptiounen.
D'Konsequenze fir et falsch ze sinn ze laang. Eng exzellente, wann si schmerzhafte, Illustratioun: Viru kuerzem war et op menger perséinlecher Blog eng Case Study vun engem 32 Joer alen klengen Geschäftsbesëtzer an Arizona, dee ronn 37.000 Dollar hat an e Brokeragekonto op e-Trade. Hien huet eng Positioun déi hien ni verstanen huet an net déi Risiken, fir déi hien ganz gescheit an erwächt wousst, datt hien e Pseudo vun $ 144.405.31 erofgeholl huet. Nom Verlaf vun all seng Eegekapital liwwert de Brokerage eng 106,445,56 Dollar am Rand Rand . Dat ass eng echte Schold, déi mat him als Enseignante deklaréiert huet, wann hien net e Wee fannen kann fir d'Responsabilitéit ze erhalen.
Och wann Investisseuren mat Vorrats-, Obligatiounskontrakt a Fuesbesteieren stong sinn, a sengem Oflehnung vu einfachen Investitiounsbasiken wéi zum Beispill en niddleren Ofwäertege Resultat a sympathescht Rendementer op hiren Suen. Laut enger Studie, déi ech vum Research Riese Morningstar liest, während enger Period wann d'Börse 9% annuléiert gëtt , huet den duerchschnëttleche Kapital Investor nëmmen 3% verdéngt. Dëst Deel vun dëser Ënnerperformance war wéinst dem Verkaaf an der Ofkierzung an de Kaf beim Boom erofgesot ginn, et war mat Reiffewäert wéi Brokerage Provisionen, Kapitalerhéijungen a Verbreedungen ze maachen, an en Deel dovu war de Resultat vu vill Risiko ze huelen d'Investitioun an d'Verméigen déi net verstan waren.
Déi meescht vun dëse Verhalensregelen ginn vun Investisseuren gefuer, déi verséchert sinn iwwerduerchschnëttlech anstatt hir Securities Holdings op hir perséinlech perséinlecht Ziler ze maan an ze glécklech mat de Resultater. Amplaz datt se sech all Joer mat hirem Dividenden a Zënsverbindung lues méi wuessen ze rechercheren, probéieren se eng Lëpsen an enger ze schloen, déi hir Kapital mat grousse Verloschter schueden.
Wann et an Äre Investitiounen kënnt, manner méi ass
Dëst ass eng Tragött, well et op vill Manéier d'Investioun ass eng Plaz wou déi berühmt Sätze "Manner ass méi" an " Keep It Simple, Dumb " Ring ganz richteg sinn. En Investisseur, deen seng ganzt Carrière vun 40 Joer verbraulech regelméisseg Sue spuert a se ze spilléiere giff souguer tëschent engem Low-Cost Börsen- Index Fonds an e Low-Cost-Zwëschenzäit Fonds eng ganz gutt fir selwer a seng Famill gemaach huet.
Vill vun dëser Leeschtung hätt de Resultat vu bal net existenzgelege Gebaier wéi de Fiduciaire Fondatiounsverhältnisser, déi hie bezuelt hätt, wat wahrscheinlech manner wéi 0,25% an annum war. Alternativ mat engem qualitativ héichwäerteg Asset Management Firma, déi net méi wéi 1,50% am Joer an de Verwaltungsgebühren opkënnegt huet, awer deen de Wäiss-Handschleckdienst, deen méi komplette Steier-, Immobilien- a Portefeuilleplang ubelaangt huet, hätt et méiglech gemaach fir finanziell Onofhängegkeet a vill Generatiounswëllniss vill méi séier z'erreechen.
Firwat maache méi Investisseuren entweder Approche ugeet? Well dës Strategien langweileg sinn. Loosst eis de Fall vun engem Investisseur iwwerhuelen, deen eng Asset Allokatioun vu Bourse, Obligatiounen an Immobilier wënscht. Säin Portfolio kann nëmmen aus dräi Flichte finanzéieren, obwuel se indirekt hir Honnerte vun Investitiounen hutt. De S & P 500 Fonds vertrëtt Microsoft, ExxonMobil, Apple, Wells Fargo, Berkshire Hathaway, American Express, General Electric, Procter & Gamble, Colgate-Palmolive, McDonald's an 490 aner Aktien!
- Vanguard S & P 500 Indexfonds (Ticker Symbol: VFINX)
- Vanguard Tëschenzäit Tax-Exempt Bond Fund (Ticker Symbol: VWITX)
- Vanguard REIT Index (Ticker Symbol: VGSIX)
Fir dëst Portfolio ze lancéieren hätt all d'Erhiewung vun den Ausfalen Versécherungsformen. Dir hätt $ 100, oder $ 500, oder $ 1.000 oder wat Dir wollt all Woch automatesch aus der Bank zréckgezunn hunn a gedeelt an d'drei Fiderspace gedeelt. Duerch Replay vu Dividenden, Zommakommes a Kapitalerträg fir eng ganz berufflech Carrière vu 40 Joer, ass et eng virtueller Sëcherheet, oder esou vill wéi eng Saach ass méiglech an enger ongewësslecher Welt, déi de Portfolio Besëtzer géifen réckelen mat Millioune vu Dollar un Verméigen wéinst der Macht vum Kompositioun . All dat wier néideg, datt d'Konto affirméiert ignoréiert, fir net Angscht ze kréien duerch déi onverhënnerbar 50% Tropfen am Maartwäert, dat vun Zäit zu Zäit passéiert.
Alternativ huet de Investisseur de private Clienten route fortgaang, hien oder hatt konnt mat engem Expert fir en individuell verwaltete Kont gebaut ginn ; D'Rolls Royce vun der Reesverwaltungsindustrie, awer net deen eenzege vill Investisseuren (d'Elitefirmen, déi esou ee Saache beleeën, erfuerdert normalerweis d'Ëffnungssaldo vu $ 500.000 bis $ 10.000.000 an investabelem Verméigen). An der Vergaangenheet hunn ech eng Geschicht iwwer e sou een Roadblock erzielt fir Erfolleg ze realiséieren wann dës Approche virgitt, déi eis aktuell Diskussioun noutwenneg ass, et wäert ech et erëm hei dréien.
Viru ville Joer hat ech mat engem Analyst bei enger vun de beschten, am meeschte konservativen, am meeschte respektéierte Responsabelfirma vun der Welt. Seng Interieur war wéi eng Bibliothéik; En weidere Schrei vun der typescher Wall Street Bild kënnt Iech virstellen datt nëmmen e puer Dutzend Leit an engem Büro operéiert hunn Zënter Milliounen Dollar fir Clienten, déi all Multi-Millionäre sinn; Direkter, Geschäftsleit, Celebritéiten, Ierwen. Am Austausch fir hir Servicer bezuelt dës Firma eng Gebitt vun ongeféier 1,5% pro Annum. Et huet vill Suen fir vill Famillen, an a ville Fäll vill verschidde Generatioune vu Familljen gemaach; Männer, Fraen, Kanner, Niessen, Nepheweren, Enkelkanner, all deene si wunnen aus Dividenden, Interessiën a Mäert vun den gutt gebauten Portfolios déi d'Direktioune vun der Direktioun hunn. D'Chance si gutt, Dir hutt ni ni säin Numm héieren. Dëst ass duerch Design.
Ee Client, e Mann deen si enorm vill Muppen iwwer laang Zäit gemaach huet, war onofhängeg an hirem Conservatismus während der Dot-Com Boom gewuess. Hien huet seng Frënn kucken 20%, 30% + pro Joer, Joer no Joer, Spillplang fir Internet Aktien déi keng Einnahmen, keng Clienten an keen nohalteg Geschäftsplan hunn. Déi bestëmmte Firma huet refuséiert ze participéieren. Et war eng laang Geschicht, déi sech op d'Deeg viru der grousser Depressioun erauskuckt. Déi festlech Kulturkomplex gouf gestuerwen an der Iddi datt wann e Client en räich war, war et den Haaptziel fir de Clienten éischter räich a virun allem ze halen; zréck ass sekundär. Als Resultat, während d'S & P 500 Indexfongen, aktive Fondsgedréckt an individuell Investisseuren vun der Welt hir Portfälle mat Müll gestoppt hunn, hunn se näischt gemaach. Si hunn sech op bloem Chip wéi Johnson & Johnson gesat, ënnert dem Index fir e puer Joer als Buedemniveau gebaut, wa se widderhellt, wann eng intelligente Chance am Horizont erschéngt.
De Client endlech gouf exiléiert. Hien huet geruff, huet Angscht verlaangt ze schwätzen bei engem Direkteur. Wéi hien op engem Telefon kritt huet, huet hie geschreift eppes iwwert d'Linnen, "Wat d'Häll ze sinn, ech bezuelt Iech all Dag e ganze Koup do do?" Meng Portefeuille huet praktesch keen Ëmsaz. Jiddereen ass Geld verdéngt an Dir wart op d'Elvis zréck. "
Den Direkter, deen dës Saach viru sech an der 1960er Go-Go-Ära gesi gesinn huet, huet sech an de Weeër riicht gefloss: "Dir maacht eis fir eis Rot." einfach well aner Leit et maachen et, mir gi keng Suen op Basis vun Peer-Drock, mee Dir sidd Fundamenter, heiansdo bezuelt Dir Iech fir Iech vun Äre eischten Instinkt ze halen. "
Natiirlech war hien richteg. Ech hu keng Ahnung, wann dee bestëmmte Client ofgeschaaft hutt an d'Fest festgehuewen huet (duerno geschitt d'Erklärung datt et en deierem Feeler hätt hien et gemaach huet), awer e puer Leit, aus irgend engem Grond, fehlen d'Willenskraaft oder d'Herzogkeet ze laangfristeg a sech intelligent behalen. Si fille sech drun ze sinn ëmmer eppes ze maachen. Einfache Investitioun ass méi rentabel. Ni vergiessen.