Fannt déi bescht Fonds fir Iech mat dësem komplette Breakdown
Glaach et oder net, et sinn gutt Arguminae vun deenen zwou Säiten vun der Frae Fonds géint d' No-Load- Débat. Fir déi vun iech net 100% kloer op Laaschten, si sinn d'Käschten ze bezuelen fir de Kaaf oder d'Verkaaf vun engem gemeinsame Fonds.
D'Léisungen, déi op den Akaaf vu Fondsaktien opgelooss ginn, ginn Frontendlëschten genannt an d'Léisungen opgeléist bei de Verkaaf vun engem gemeinsame Fonds ginn als Back-End Léisungen oder enger bedingungsloser Ofginn ofgelenkt Käschten (CDSC) genannt. De Fonds deen d'Laaschten entzéien, ginn allgemeng als "Laaschte Fonds" bezeechent an d'Fongen déi d'Laascht net opmaachen, ginn "No-Load Fongen" genannt.
Eischtens, Dir mengt, datt d'Noutléisung finanziell de beschte Wee ass fir Investisseuren ze kommen, awer dëst ass net ëmmer de Fall. De Grond fir Käschte fir gelueden Fongen ass déi selwecht wéi déi Gréisste existéieren op der éischter Plaz - de Beroder oder Broker, deen d'Fondsforschung gemaach huet, d'Empfehlung gemaach huet, Dir de Fonds verkaaft hutt an dann de Commerce fir de Kaf leeft.
Dofir ass de beschten Daag fir Käschten ze bezuelen, well Dir eng commission-based Beroder benotzt, déi Iech mat Berodung zevill ze vermëttelen. Och wann et méiglech Frae gëtt ouni en formelle Client-Broker-Bezéiung kaaft ginn, ass et kee gudde Grond fir et, besonnesch wann et vill vu qualitativ héichwäerteg Ausgab vun de Fongen kënnt.
Déi drëtt Linn: Am Allgemengen, all Investisseuren, déi hir eege Fuerscher maachen, fir hir eegent Investitionsentscheedungen ze maachen an hir eegene Kaf oder Verkaaf vun de Fondsaktualiséierunge sollten kee Frae fänken .
Aktivéiert verwéckelt mat passiv verwalteten (Index) Fonds
Wat mengt men, wann se "aktif" oder "passiv" am Zesummenhang mat Investitiounstrategien soen?
Sinn déi aktiv verwéckelte Fonds besser als passivéiert verwaltete Fongen?
Eng aktiv Investiounsstrategie ass ee, deen e explizit oder implizit Zil huet, säi "Schlaganfall vum Maart" ze bekämpfen. An einfache Konditioune kënnt d'Wuert aktiv datt engem Investor probéiert Investitionssécherheet auswielen, déi e breet Maart Index wéi den S & P 500 auswierken.
Portfolio Manager vun aktiv verwalteten Fonds de fin d' gi sinn oft d 'selwescht Zil vun der Verännerung vun enger Target Benchmark. Investoren déi dës Fongen kafen, wäerte am Idealfall d'selwescht Ziel hunn d'Präiserhéijungen ze kréien.
D'Virdeeler fir aktiv verwaltete Fongen baséieren op der Iwwerleeung datt de Portfolio Manager aktiv Wertpapiere auswielen, déi e Goal-Benchmark auswierken. Well et keng Ufuerderungen fir déi selwecht Securities wéi den Benchmark Index ze halen ass, ass ugeholl datt den Portfolio Manager d'Securities kaafen oder bestätegen, déi den Index auswierken an vermeiden oder verkafen kënnen, déi erwaart hunn, sech z'entwéckelen.
D'passiv Investiounsstrategie ka beschriwwe ginn vun der Iddi datt "wann Dir net schloe kéint", verbannt 'em ". Aktiv Investioun ass am Géigesaz zu der passiv Investioun, déi dacks d'Verwäertung vun i ndex Fonds an d'ETFs benotze fir d'Indexsevenement ze passen, anstatt datt et geschloen ass.
Mat der Zäit passéiert d'passiv Strategie oft d'aktive Strategie.
Dëst ass haaptsächlech wéinst der Tatsaach, datt d'aktive Investitioun méi Zäit, finanziell Ressourcen a Maartlaascht erfuerderlech ass. Als Resultat hunn d'Ausgaben e méi laang ze ziehen an d'Zousätz Risiko erhéijen d'Chance vun der Verlängerung vum Ziel Benchmark. Dofir gëtt duerch den Investor net virgesi fir de Maart ze schloen, d'Risiko ze verléieren, datt et schlecht ass oder schlecht schafft.
Wéinst dës passiv Natur sinn Indexfonds e Low- Cost-Verhältnisser a Managerreport (eng schlecht Performance duerch verschiddene Feeler vun engem Fondsmanager) entfernt. Dofir ass de primäre Virdeel vun passiv verwalteten Fongen, datt Investisseuren sécher sinn, datt se de Maart net ënnerbriechen.
Wann Dir decidéiert de passiv verwalteten Wee gitt, hutt Dir eng Auswiel vu Indexgewiicht oder Exchange Traded Funds ( ETFs ) benotzt oder Dir kënnt souwuel béid sinn.
Virun ënnerschiddlech Differenzen ass et eng kuerz Summermechesch vu Ähnlechkeet: Béid sinn passiv Investitiounen (obwuel e puer ETFs aktiv verwaltet ginn), déi d'Performance vun engem Base-Index, wéi dem S & P 500, spigelen; Si hunn zwee extrem Kredittstandsverhältnisser am Verglach mat aktiv verwalteten Fongen; a si beides véiicht Investitiounsarten fir Diversifizéierung a Portefeuille Konstruktioun.
Wéi scho gesot, ETFs hunn normalerweis méi niddreg Käschte wéi d'Indexfonds. Dëst, an der Theorie, kann e liichte Réckgang iwwer d'Indexfongen fir den Investisseur lieft. Et kann ETFs méi héije Käschte verkaf hunn. Zum Beispill, loosst eis datt Dir e Brokeragekonto bei Vanguard Investments hutt . Wann Dir e ETF halen wëllt, bezuelt Dir e Handelsbeitrag vu ca. $ 7,00, während e Vanguard Index Fonds deen den selwechte Index verfolgt kann keng Transaktiounsgebühr oder Kommissoun hunn. Dofir, wann Dir regelméisseg Geschäfter maacht oder wann Dir periodesch Ënnerlagen hutt, wéi z. B. Monatlech Depositioune an Äre Kapitalverkéier, d'Tradingskäschte vun den ETFs zéien d'Total Portfolio zréck.
Déi weider Ënnerscheeder tëscht Indexfongen an EFS kënne all Aspekter vun engem primären Ënnerscheed betraff sinn. Indexfonds sinn déi fonktionnel Fonds an ETFs gehandelt wéi Borrelen. Wat heescht dat? Zum Beispill, loosst Iech suguer datt Dir wëllt e Sëtz fänken oder verkafen. De Präis deen Dir kaaft oder verkafen, ass net e Präis; Et ass den Net Asset Value (NAV) vun de fundamentaresche Wäertpabeieren, an Dir wäert am Handel vum NAV am Ende vum Dag vum Handel halen. Dofir, wann d'Aktienkäschte am Dag erhéijen oder afall ginn, da keng Kontroll iwwer d'Zäit vun der Ausféierung vum Handel. Fir besser oder méi schlëmm kritt Dir dat, wat Dir am Enn vum Dag kritt.
Am Ënnerscheed, ETFs den Handel intra-day. Dëst kann e Virdeel sinn, wann Dir am Laf vum Dag profitéiere kann. Dat Schlësselwort ass IF . Zum Beispill, wann Dir denkt, datt de Maart um Dag méi héicht geet an Dir wëllt de Virdeel dovun profitéieren, kënnt Dir e ETF fréi am Marché kaaft a seng positiv Bewegung erfollegen. Op ville Deeg kann de Maart méi héich oder méi niddereg wéi méiglech wéi 1,00% oder méi. Dëst präsentéiert also Risiko a Chance, jee no der Genauegkeet beim Prädiktioun vum Trend.
Een Deel vum eegestännege Aspekt vun ETFs ass wat den "Verbreedung" genannt gëtt. Wat ass den Ënnerscheed tëschent dem Gebitt a frot d'Präis vun enger Sécherheet. Allerdéngs, fir et einfach ze maachen, ass dee gréisste Risiko hei mat ETFs, déi net wäit verbreet sinn, wou Spéiten méi breed sinn an net fir individuell Investisseuren favorabel sinn. Dofir kucke wéi wäitgehend gehandelt Index ETFs, wéi iShares Core S & P 500 Index (IVV) a se virstellen vun Nischenbereetern wéi eng eng gehandelte Sektiounsfonds an Land Fongen.
Eng definitiv Ënnerdeelung ETFs hunn am Verglach mat hirem Stock - ewéi Handels - Aspekt d'Kapazitéit fir Bestellungen ze maachen , wat hëlleft hëlleft e puer vun de Verhalen an de Pricing Risiken vu Day Trading. Zum Beispill, mat enger Limituerdnung kann den Investor e Präis entscheeden, an deem e Commerce ausgehandelt gëtt. Mat e Stoppuerdnung kann den Investor e Präis ënnert dem aktuellen Präiss entscheeden an e Verloscht ënnert deem gewielten Präiss verhënneren. Investoren hunn dës Zort vu flexibleren Kontrollen mat de Fiduciaire.
Total Stock Market Index vs S & P 500 Index
Wann Dir en diversifizéierte Index Index Fonds auswielt, benotzt de gréissten Investisseuren entweder e Gesamtaktiel Index Fonds oder en Index S & P 500 Index. Wat ass den Ënnerscheed? Loosst eis mat komplette Boursefongen.
Wann d'Investisseuren verwiesselt a / oder Feeler maachen, ass dat vill Börsenindex Bäitwäit de Wilshire 5000 Index oder de Russell 3000 Index als Benchmark. De Deskriptor, "Total Börseindex", kann irreführbar sinn. Och de Wilshire 5000 Index an de Russell 3000 Index bidden en breet Spektrum vun Aktien, awer zwee sinn entweder meeschtens oder komplett aus grousse Kapitaliséierungsthemen, wat se en héich Korrelatioun ( R-Squared ) op den S & P 500 Index hunn . Dëst ass, well d'Gesamtsäit Fondatioun "kapen Gewiicht" sinn, wat heescht, datt se méi grouss mat groussem Cap konzentréiert sinn.
Am einfachsten sin eng ganz Börsefonds net an den "Gesamtsäitemaart" am wichtege Sënn investéiert. E bessere Descriptor wier "grousse grousse Kap Verdext Index". Vill Investisseuren maachen de Feeler ofzestëmmen fir e ganze Börsemaart ze kafen, datt se eng diversifizéiert Mix vun grousse Kapsel Aktien, Mid-Cap Caps a Small-Cap Aktien an engem Fong hunn. Dëst ass net richteg.
Wéi den Numm heescht, gëtt S & P 500 Index Fongen déi selwecht Aktiounen (ongeféier 500 Holdings) déi am S & P 500 Index sinn. Dëst sinn déi 500 gréisste Aktien vun der Kapitaliséierung .
Wat ass bescht? Total Börse Fongen, an der Theorie, kënnen méi Liwwerer méi Zäit wéi d'S & P 500 Index Fongen hunn, well d'Mëttelstand Aktien a Kapitalfaart am ganze Börsexport erwaart ginn duerchschnëttlech méi Retouren op laang Dauer wéi groussem Cap Stock. Allerdéngs ass d'potenziell Extra Retour net wahrscheinlech wesentlech. Dowéinst kann entweder vun dëse Indexfënstentypen eng exzellent Wiel als e Kärgeschäft halen.
Wäert vun de Bestandswäert sinn besser wéi d'Wuestumswunnengen an de verschiddenen Mäert an d'wirtschaftlech Ëmfeld an d'Wuestonfonds finanzéieren besser wéi de Wäert an anerer.
Mä et gëtt keng Fro datt Anhänger vu Camps - Wäert- a Wuesstemziler - déi no deem selwechte Resultat ze erreechen - déi bescht totalt Rendement fir den Investor. Vill wéi d'Divisiounen tëscht politesch Ideologien, déi zwou Säiten wëlle deselwechte Resultat, awer se si net iwwer de Wee, fir dëst Resultat ze erreechen (a si befaassen hir Siten esou wéi passionéiert wéi Politiker)!
Hei sinn d'Basis zu Wäert a Wuesstum:
- Wäert Aktuelle Fonds Suen investéieren haaptsächlech an Wäertbestännegkeeten, wat sinn Aktien, déi e Investor glaubt, zu engem Präis ze verkafen, deen niddreg ass wat d'Gewënn oder aner fundamentale Wäerter ugeet. Vëlle Investisseuren gleewen den beste Wee fir méi héich Erzéiungen, ënner anerem ass Dir kënnt Aktien ze verkafen op enger Reduktioun; Si wëllen kleng P / E Ratios an héich Dividende Erliichterunge maachen.
- Wuesstem Aktionnär Fonds investéiere haaptsächlech an Wuesstumsaktien, wat sinn Aktien vun Firmen, déi erwaart ginn, mat enger Rate méi schnell am Verglach zum Gesamt Börsemaart ze wuessen. Wuesst Investoren gleewen der beste Wee fir méi héije Rendementën, ënner anerem ass d'Besoën mat staarken relativen Momentum ze fannen; Si wëllen héich Wuestum Zouschréissen a kleng bis zu Dividenden.
Et ass wichteg ze bemierken datt d'Total Retours vun Wäertbestrecken d'Kapitalerhéijung am Aktienkurs an d'Dividenden beaflosst, während Investisseuren vun Wuestumswäert eleng op de Kapitalerhéijung (Präiserhéijung) vertrauen, well de Wuesstafter net oft Dividenden produzéieren. An verschiddene Wierder si Wäert Investisseuren e gewëssen Grad "verluerbar" -Anerkennung genéissen, well Dividenden relativ zouverlässeg sinn, während Wäerter an Investisseuren normalerweis méi Volatilitéit ervirréngen (méi ausgefaalen Ups a Downs) vum Präiss.
En Investor muss och bemierken datt d'Naturschutzgesetzer, wéi Banken a Versécherungsgesellschaften, e méi groussen Deel vun dem duerchschnëttleche Wäerterverfaassungsniveau vertrieden wéi den duerchschnëttleche Wuesstumsbefaassungsfong. Dës iwwerdriwwen Expositioun kann méi Maartwäert beherrschen wéi d'Wuesstafte während der Rezessioun. Zum Beispill, während der grousser Depression, a méi kierzlech der grousser Rezession vun 2007 an 2008, hunn de finanziellen Aktien vill méi grouss Verloschter wéi all anere Sektor.
Déi ënnescht Linn ass datt et schwiereg ass datt de Maart duerch Erhéijung vun der Bewäertung vu Wäerter oder Wuesstum ze vergréissert, wann een den anere gëtt. E bessert Idee fir déi meescht Investisseuren sinn einfach e Indexfonds, wéi ee vun de beschten S & P 500 Index Fongen , déi de Wäert an d'Wuesstem verbannen.
US Stock Fonds vs Europa Stock Fonds
D'USA si keng Zweiwel déi staark stäerkst Wiertschaft an der Welt an europäesch Länner ze verbannen dëst Formulaire als déi eelste Economie an der Welt ze gesinn.
Europa Stock ass eng Ënnerkategorien vum Internationale Stock, déi allgemeng op Portfolios verweist, déi méi grouss an méi entwéckelt Märkte an der europäescher Regioun investéieren, wéi zum Beispill Groussbritannien, Däitschland, Frankräich, der Schwäiz oder Holland.
Haut sinn d'weltwäit Wirtschaft, besonnesch déi entweckelt Märkte, méisproocheg a Börsepräisser an de Majoritéitsmechanissemerateuren weltwäit korreléiert. Zum Beispill ass et net am gemeinsamen weltwäiten Ëmfeld fir d'US oder Europa ze vermëttelen fir e signifikante Maartkorrektur oder nohaltege Réckgang ze hunn, während deen aneren en Bullenmarkt genéissen.
US Aktien hunn historesch méi héijen annualiséierter Rendement gemittlech a si hunn normalerweis méi niddregend Ausgaben wéi d'Europa Aktien. Europa Aktien hunn déi héchst Bescht Resultat, awer déi tiefst Schlëmmst zréck, wat méi grousser Volatilitéit bezeechst (a méi implizit Maartwäert).
Bottom Line: Wann d'Zukunft an der Vergaangenheet verännert gëtt, wäert d'Aktie vun Europa annerhallef Rendementer op US Stock a mat engem méi héicht Risiko produzéiere. Dofir ass d'Belounung net justifiéiert de Risiko an en Investisseur kann besser sinn mat US Aktien ze benotzen an d'Diversifizéierung vun anere Kapitalertypen, wéi zB Obligatiounen oder Sektiounsfongen mat enger Korrelatioun vun der S & P 500.
Elo datt déi grondwäerteg Aktien a Bestandsfonds waren iwwerdaacht ginn, lass eis mat Ënnerscheeder tëscht Obligatiounen an Obligatiounspolitik.
Bonds ginn normalerweis vum Bondinvestor bis zur Reife gehal. Den Investor kritt en Zënssaz (fixe Erzéiung) fir eng bestëmmten Zäit, wéi 3 Méint, 1 Joer, 5 Joer, 10 Joer oder 20 Joer oder méi. De Präis vun der Emissioun kann schwanken, wann de Kapital d'Bäitwiicht hält, awer de Investisseur kann zu 100% vun senger ursprénglecher Investitioun (am Prinzipal) zu der Zäit vun der Reife kréien.
Dofir gëtt et kee "Verloscht" vun der Majoritéit, soulaang wéi de Kapital d'Bäitwiesselung bis zur Reife hält (an datt d'entginnent Entity kee Standard gëtt wéinst extremen Ëmstänn, wéi Insolvenz).
De Bond vun de Fonds sinn Fondale déi investéiere sinn an Obligatiounen. Wéi all aner géigesäiteg Fongen, Bondien fusionnéiert Fongen sinn wéi Kuerf, déi Dutzende oder Honnerte vun individuellen Wuereien (an dësem Fall, Obligatiounen) halen. Ee Bond Fund Manager oder Team vu Manager fuerderen d' feste Einkommmär fir déi bescht Obligatiounen op Basis vum Gesamtziel vun de Bond Bond Fonds. De Manager (s) wäert dann Obligatiounen kafen a wirtschaftlech a Maartaktivitéit bezuelen. D'Manageren hunn och d'Fonds ze verkaafen fir Redemptiounen (Réckzuch) vun Investisseuren ze treffen. Aus deem Grond sinn Obligatiounskonferenzmanager rar bis Bond ze halen.
Wéi scho gesot sot, eng individuell Bond gëtt net verlängert Wäert esou laang wéi de Bond Emittor net verfaascht (wéinst engem Bankrott, zum Beispill) an de Bond Investor hält d'Emissioun bis zur Reife. E Bindungseffekter kann awer de Gewënn gewannen, ausgedréckt als Net Asset Value - NAV , well de Fondsmanager dacks d'Basisbeleegungen am Fonds virum Fréilat verkaaft.
Dofir kënnen d' Obligatiounskäschte Fouss verléieren . Dëst ass méiglecherweis de wichtegsten Ënnerscheed fir Investisseuren, déi mat Obligatiounskäschten géint Obligatiounsmäert ze notéieren.
Am Allgemengen sinn Investisseuren déi net bequem se gesinn hunn Schwankungen am Kont d'Wäert vu Liewe komm sinn. Obwuel déi meescht Obligatiounskäschte kee bedeitende oder reegelméissege Rückgäng net gesinn, kann e konservative Investisseur net méi beandrockend sinn e puer Joer stabilen Gewënn am Bond vun hirem Bond, a no engem Joer mat engem Verléieren.
Allerdéngs huet den duerchschnëttlechen Investor net d'Zäit, Interessi oder Ressourcen fir individuell Obligatiounen ze erméiglechen fir d'Eignung fir hir Investitiounziler ze bestëmmen. A mat esou vill verschiddene Formen vun Obligatiounen, a mécht eng Entscheedung iwwerwa Gutt an e Feeler kann gemaach ginn.
Obwuel et och vill Arten vu Obligatiounskäschte fir e Choix ze kréien, kann en Investor eng variéiert Mix vun Obligatiounen mat engem Low-Cost Index Fonds, wéi zum Beispill Vanguard Total Bond Market Index (VBMFX), a garantéiert duerchschnëttlech laangfristeg Retouren an erbréngt mat relativ gerénger Volatilitéit.
Disclaimer: D'Informatioun op dësem Site ass nëmmen fir Diskussiounszwecker erlaabt a soll net als Investitiounsberodung verstanen ginn. Ënnert kengem Fall sinn dës Informatioun eng Empfehlung fir Kaaft oder Kaaft ze verkafen.