A Basisinformatioun fir Asset Management Firme a wéi hir Aarbecht
Vill Leit hunn net e ganz ondare Verständnis vun dem Asset-Management-Geschäft oder der Investitiounsindustrie als Ganzt. Leider gëtt et och oft en enorme Verdeelung vu Wëssen, Nettogewënn, an erliewen tëschent gutgeheelten an duerchschnëttlechen Investisseuren, déi dacks nach net all déi potenziell benefisséiert Geldemanagement Alternativen realiséieren, déi existéieren.
D'Verständnis vun der Industrie kann Iech e bësse besser maachen, fir méi informéiert Décisiounen ze maachen wéi Dir ufänken Är Investitioun Rees an Iech ze verstoen datt d'Roll Asset Management Firmen ze vergläichen am Verglach mat Finanzplaner an aner Beroder.
Wat fir d'Asset Managementfirma maachen
Asset Managementfirma huelen Investor Kapital an setzen se an verschidden Investitiounen, zB Börsen , Obligatiounen , Immobilien , meeschte limitéierter Partnerschaften , Private Equity a méi. Si veränneren Investitiounen sou eng intern formuléiert Investitiounsorganisatioun , oder de Prozess. Vill Vermögensverwaltungsunternehmen beschränken hir Servicer op Wonsch Individualitéit, Familljen, an Institutiounen, well et schwiereg kënne sinn sinn an nëtzlech Servicer zu engem Präis ubidden, deen d'Käschte adequat fir méi kleng Investisseuren këmmeren.
Wealthy Investisseuren hunn déi als "private Konten" bezeechent. Si deposéieren en Bargeld an de Kont, an e puer Fäll op e privaten Depot vun Drëtter , wéi z. B. eng Firma, déi e individuellen Remise Konto (IRA) fir hir handhabt. D'Portfolio Manager këmmeren d'Portfolio vum Client mat enger limitéierter Kraaft vun Affekot.
D'Asset Manager si mat Client Portfolios mat verschiddene Variablen, dorënner de individuellen Ëmstänn vum Client, Risiken a Virléiften. Portfolio Manager wielen Positiounen unzepassen fir den Erzéiungsbedarf vum Client, Steierbedruch, Liquiditéitseffekter, moralesch a ethesch Wäerter a perséinlechen psychologesche Profile.
Héichende Firmen erliewe fir Cliente all Ausnam, déi normalerweis eng wahrhaft gutt Erfahrung maachen. Et ass net ongewéinlech fir räich Investoren, mat enger Aktivmanagmentfirma ze schaffen, mat där Dir ni héieren hutt, mee d'Bezéiungen, déi oft fir Generatiounen gedroe ginn, wéi verwaltete Verméige ginn zu Erben transferéiert. Eng Rei Asset Management Firma déi typesch Amerikaner nach ni héieren hunn, sinn direkt unerkannt fir déi an den Top 1 Prozent am Sënn vum Räich.
Investitiounskäschten rechnen normalerweise irgendwou vu ville Basispunkten bis zu engem erheblichen Prozentsaz vun de gemeinsame Profitt op Leeschtungsaccord'en an hänken vun den Spezifikatioune vum Portfolio. A ville Fäll fänkt fir Betriber eng Mindestloungebühr, wéi $ 5.000 oder $ 10.000 pro Joer, fir méi kleng Investisseuren ze filteren déi net am beschten vun der Firma bedriwwen ginn. E puer Assetmanagementfirma hunn minimale Joreszäiten vun $ 100.000 bis zu 1.000.000 $.
Asset Management fir jiddereen
Vill Asset Management Firmen hunn d'Re-Tooling fir hir Offeren ze vergréisseren an besser Investoren ze bidden. Vill vun dësen Entreprisen erschaaft Strukturen wéi z. Bäitën , Indexfongen oder börsengehandelten Fongen , déi se an engem eenzelen zentrale Portefeuille verwalten kënnen.
Kleng Investisseuren kënnen direkt direkt oder duerch eng Intermediaire investéieren, wéi engem aneren Investitiounsberoder oder Finanzplaner. Zum Beispill, online Robo-Advisoren wéi Wealthfront a Betterment Kanal an dës Poole gebauter Strukturen déi vun Drëttvereenegter Asset Management Firma lafen, andeems d'Asset Allocation Modelle aus hire Fongen erausgeet.
Vanguard, eent vun de gréisste Asset-Managementfirma vun der Welt, konzentréiert sech op Incentive vu Mëttelen a Mëttleren, an deenen d'Asset Balances ze kleng sinn fir aner Institutiounen. Vanguard's Median deelhale Bilanz fir e Pensiounsaccord war nëmmen $ 29.603, wat d'Hälfte vun hire Clienten mat engem Pensiounsalon huet méi wéi dat, an d'Halschent huet manner.
Vun enger Kapitalverglachungsperspektive sinn et ganz klenge Konten, a Vanguard's e wertvollen Service erreechbar fir Clienten déi net wahrscheinlech d'Mindestgebitt bei de meeschte Privatverwaltungskontrollen oder souguer regional Bankdirekter Departementer hunn .
Dës Clienten hunn net komplex Investiounsbedürfnisser oder genuch Räichtum, Suergen iwwer Saachen wéi Vermëttlungsplazéierung oder Strategien, wéi d' Ausnotzen vun de Steieräquivalente a Differenzial vun de Gemengebezuelen a Firmenobligatiounen ze maachen, andeems een een an enger gewëssen Kontoart an déi aner soss anzwousch.
An dësem Fall sinn déi kleng Investisseuren ganz einfach $ 3,000 Wäert vun engem Vanguard S & P 500 Index Fonds . De Fonds kënnt op d'Regele vun der S & P 500 Komitee , déi d'Aktie vun eenzel Aktien wéi Apple, Microsoft, General Electric an Chevron fir de Fonds zesummeknitt fir indirekt ze halen. Et gëtt keng richteg Flexibilitéit, awer et erméiglecht dës Clienten an engem Index ouni enorm vill Kapital ze investéieren.
Verschidde Firmen kombinéiere Serviceangeboten fir räich Clienten an Investisseuren mat méi duerchschnëttleche Portfolioen. Zum Beispill, JP Morgan huet en privaten Client ofgelenkt fir hir Clienten net-net-wert, awer och sponsore géigesäiteg Fongen an aner Poole fir Investisseuren déi regelméisseg Investoren duerch hir finanziell Planner oder Pensiounsplang an der Aarbecht investéiere.
Eng aner Firma, Northern Trust, huet e grousst Asset Managementgeschäft, mee och e Bank, Vertrauen a Besëtzer. Et ass Erausfuerderung, d'Divisiounen auserneen ze soen, wann Dir net mat der aktueller Firma opruffen; Dëst ass duerch Design fir datt d'Firma schengt Clienten eng komplett, all-in-one-Programm ze bidden.
Wéi Asset Management Firmen ënnerschiddlech vun de Finanzberoder
D'Finanzindustrie Regulatiounsautoritéite (FINRA) erlaabt déi folgend Investitiounsberoder fir sech als Finanzvisite ze nennen, obwuel si ganz verschidden Saache maachen an ganz verschidden Rollen fir e Client ze spillen:
Brokers
Accountants
Affekoten
Finanzplaner
Assurance Agents
Investitiounsberoder
Ausserdeem, déi lescht Kategorie, Investitiounsberoder, bezitt fir Firmen déi legal als " Registréiert Investitiounsberoder " bekannt. Vill RIAën, wéi se bekannt sinn, hëllefen hir Clienten awer ze berouegen, awer d'aktuelle Kapitalverwaltung an eng Asset Management Grupp vun Drëtt Partei ausginn, entweder duerch e verhandelt private Konto oder andeems de Client de Wonsch vun den Asset Management ënnerstëtzt huet, ETFs, oder Indexfongen.
Zousätzlech ass och vill Asset Management Firmen och RIAs. Si bezeechent sech och als Asset Manager an "Investisseur Beroder" oder Finanzvisiteuren, sou wéi FINRA se sou genannt kënne ginn, awer net iwwer déi selwecht Ziffer vu Geschäftsmodell.
An anere Wierder, an der selwechter Manéier wéi all Herzchruder Dokteren, mä net all Dokteren sinn Herzschëlder, déi meescht Verméigen Manager sinn Investisseuren, mee net all Investitiounsberoder sinn Assetmanager.
Vill grouss Asset-Managementfirma hunn hir eegene finanzielle Beroder hir hir finanzéiert, déi d'Verméigens net direkt verwalten. Dës Beroder bréngen Clienten a lenken se an d'Produkter a Servicer vun der Produktioun vum Asset Management Divisioun, vläicht mat engem Asatzzuelungsmodell aus engem Softwarepaket oder enger interner Entreprise Asset Allocation Guideline.
Wann Dir Vanguard benotzt, ass et an éischter Linn eng Asset-Managementfirma. Allerdéngs war de Gouverneur zënter kuerzem zu Finanzplanung fir Investisseuren mat kleng Kapitalbeträg (d'Mindestdauer gëtt haut $ 50.000). De Client payant Vanguard's Beroder eng Gebitt vun 0,30 Prozent fir de Service.
Dës Beroder investéieren den Client sengem Suen an d'Famill vun de Vanguards Famill vun de Fonds, op deenen d'Divisiounsverwaltung Divisioun d'Verwaltungskäschte vun hirem Asset zouschéckt. Vanguard huet och vill Suen fir säi Asset-Management-Geschäft erhéicht, fir onofhängeg Investitiounsberodung ze kréien, fir seng Clienten an Vanguard's Fonds duerch Drëtt Brokerage a Pensiounskonten investéieren ze hunn. Ausserdeem huet de Vanguard eng Vertrauensdirektioun, déi verschidde Cliente vertraut.
Wat mécht Differenzéierter Asset Management Betriber vun all aner
All Asset Management Firma huet säi Gebitt vun der Spezialiséierung. E puer sinn Generalisten, meeschtens déi grouss Entreprisen, déi finanziell Servicer oder Produkter entwéckelen, déi se mengen, datt Investisseuren am Maart sinn. E puer Firmen hunn eng enchant Schoule konzentréieren, konzentréiere sech op eng oder e puer ville Beräicher wéi d'Zesummenaarbecht mat Kollegen déi langfristeg Investisseuren déi an enger valuta investéieren oder passiv Investioun Approche gleewen.
E puer Firmen ënnerstëtzen nëmmen de räiche Clienten duerch privat Konten, déi als individuell verwaltete Konten bekannt sinn oder Hedgefongen . E puer fokusséiere sech exklusiv op der Ausféierung vun de Fondsvolen, an e puer bauen hir Praxis ëm d'Gestioun vu Suen fir Institutionen oder Pensiounspläng, wéi zB Pensiounspläng. Schlussendlech ginn e puer Asset-Managementfirme hir Servicer fir spezifesch Firmen, wéi d'Verwaltung vun Aktiven fir eng Eegeschafte- a Versécherungsfirma.
Verschidde Gebaierstrukturen
Opgepasst a wéi verschidden Asset-Managementfirmen a Männer a Fraen, déi d'Produkter a Servicer an hirem Numm verdeelen, kréien Entschiedegung. Vill verschidde Geschäftsmodelle existéieren an der Weltwirtschaftsbewäertung an net all dovunner sinn och fir de Client. Zum Beispill kann e Fuedem kee Fall vun 5,75 Prozent verkaf ginn, wat direkt aus der Taschner vum Kapital kënnt, a wat de Fondsverkéier oder den Finanzberoder fir den Client an deem spezifesche Fonds gëtt.
Mëttlerweil verdéngt de Virdeelungsmanagement selwer seng jäereg Verwaltungsgebühr, déi aus der véierter Struktur entlooss gëtt. Am Fall vun integréierten Firmen, wou Verméigen am Verwaltungsrot eng vun de Betriber ënner dem Dach vum Finanzkonglomerat ass, ass d'Kapitalanlage Kapital méi niddereg wéi Dir waart aneres erwart, mee d'Firma mécht Geld an anere Wee wéi Gebaier Transaktiounsgebühren a Kommissiounen.
An enger anerer Ofstëmmungsvariatioun kënnen Firme keng Transaktiounsgebühren oder Kommissiounen eroflueden, awer stattdessen méi héich Gebidder op aner Produkter oder Servicer ze bezuelen, datt se tëschent dem Beroder an der Firma fir seng Asset Management Servicer opgedeelt sinn.
Schlussendlech sinn "Asset-Management" Asset Management Gruppen fir Firmaen déi nëmme Suen aus de Verwaltungskäschte bezuelen, déi dem Client gelount sinn, anstatt wéi Kommissiounen oder Käschten bezuelt fir spezifesch Produkter. Vill Investisseuren fillen dat erméiglecht de méi objektiv Objetivitéit bei der Auswiel vu Investitiounsprodukter a Strategien strikt fir de Benefice vum Client, an net wéi d'Quantitéit vun Gebaier oder Kommissiounen fir d'Firma verdéngt.
Wéi eng Asset Management Kont mat enger Asset Management Company
Wann Dir mat e puer finanziell Institutionen, ënnert engem bestëmmte private Banken, arbeitet, kënnt Dir vun engem Vermäisskontakt Accès héieren . Et ass haaptsächlech fir all Konto un engem Kont geschitt mat Kombinatioun Scheck, Spueren an Brokerage. Dir kënnt Är Suen gespäicheren, verdéngen Interess op der, Schreifweis wann Dir gebraucht, Bestietunge vun Aktien kaaft, investéiert an Obligatiounen, Bankkäschte kritt, a verschiddener aner Securëen all aus dësem een zentrale Kont. A ville, awer net all Fäll, gëtt de Kont eigentlech vun engem Portfoliomanager vun der Institution verwaltet.
Normalerweis gëllt d'Gebaier Iech tëscht 1,00 Prozent an 2,75 Prozent, jee no der Kontabilitéit vum Kont, awer Dir kritt aner Virdeeler mat dem Kont, deen Ënnerperformance relativ zu engem Benchmark potenziell d'Wäert virhëlt.
Zum Beispill, e puer Banken erlaaben Iech Prêt virgesäit Zougrëffer vu Wäertpabeieren am Asset-Management Kont op ganz attraktive Zënsen, wann Dir eng aussergewéinte Investitiounsméiglechkeet fonnt hutt déi direkt Liquiditéit néideg ass. Heiansdo gëtt och Firmen ofgeschloss och aner Servicer, wéi zB Versécherungspolicen, sou datt Dir Sue spuert andeems Dir méi Produite vun der selwechter Firma kaaft.
De Präis gëtt keng Steiererklärung, Investitioun oder Finanzservicer u Berodung. D'Informatioun gëtt ouni Réckbléck op d'Investitionsziler, d'Risiko Toleranz oder d'finanziell Situatioun vun engem spezifesche Kapitalgeber préziséiert a gitt net fir all Investisseuren z'adaptéieren. Déi lescht Performance ass net indikativ fir zukünfteg Resultater. D'Investitioun betrëfft Risiko, och den eventuellen Verloscht vum Prêt.