Et ginn zwou verschidden Weeër, wou Investisseuren sou eppes kënnen sinn, awer vläicht vläicht: d'Occasiounen, wann d'Obligatiounskäschte fir e längeren Zäit falen ëm e puer a méi wäit an de leschten 30 plus Joer waren.
Wetten géint de Maart fuerderen dofir eng Toleranz fir Risiko, d'Fäegkeet, e Verlust ze absorbéieren an - vläicht am wichtegsten - aussergewéinlech Timing.
Inverse Bond ETFs
Mat deem gesot, de einfachste Wee fir eenzel Investisseuren fir e Downturn am Präiss Bond ze positionéieren ass mat "inversen ETFs" oder "exchange traded" Fonds déi kuerze Positiounen an Obligatioun huelen. D'Récksäzung vun den EFD geet an d'Präisserhéijung, wann d'Präisserhéijunge falen, an e Redukt am Wäert, wann d'Präisserhéigerhéijungen eropkommen (Eng "Short-Position" ass wann een Investisseur eng Sécherheet kritt oder seet net selwer, an hoffert et spéider nees zu engem méi niddere Präis ze kafen an domat den Ënnerscheed z'ënnersichen. Et heescht d'technesch Begrëff fir "Wetten géint") .
Déi aktuell Erntegung vun inversen ETFs erlaabt Investisseuren mat der Fäegkeet fir en Abroch zu US Treasuries, Treasury Inflation-Protected Securities (TIPS), Firmenobligatiounen , High-Yield Bonds , a souguer japanesch Staatsanleihen.
Zousätzlech kënnen Investisseuren wielen ETFs déi zweemol oder dreifeg d'Invers vun der alldeeglech Performance vu bestëmmte Bondsegmenter segelen. Zum Beispill, wann d'Basisschoulfuerschung um 1% an enger bestëmmten Dag fällt, wäerten d'zweemol ëmgeleet ETF 2% erhéigen.
Obwuel dës Fongen kënnen kuerzfristeg Händler mat Méiglechkeeten këmmeren, iwwer d'Zäit si se souwuel op d'Leeschtung ze wäit vun hirem festen Zwee- oder Dreifachziler.
E klenge Beispill: an engem eenzegen Dag kann een invers Treasury ETF 2% verléieren wann de Maart 1% eropgeet.
Méi wéi engem Mount kënnt d'Rente -6% (net -4%) op engem 2% Verloscht fir de Maart. An engem Joer kann en Investisseur e -26% (net -20%) Verloscht op engem 10% Réckgang am Maart gesinn. Dëst ass nëmmen eng hypothetesch, mee et verleet d'Divergenz, déi an der Zäit geschitt. Dëst ass déi wichtegst Ursaach firwat d'geféierlech inverse Fongen net als laangfristeg Investitioune geliwwert sinn. Kuerz viru Schluss: Déi Fongen sinn héich Risiko an der Natur, an d'Verloschter kënnen séier montéieren wann Dir falsch betount. D'Lëscht vun den inversen ETFs fannt Dir hei .
Mutual Funds
D'Investoren hunn och d'Optioun fir Investitiounen an déi géigesäiteg Fongen déi invers an de Bondmechanismus bewegen, wéi Guggenheim Inverse Government Long Bond Strategy (Ticker: RYAQX) oder ProFunds Rising Rates Opportunity ProFund (RRPIX). Während déi zwou Fongen déi selwecht Ziel erreechen wéi déi hei uewen erwähnt hunn, andeems een e gemeinsaamt Fonds anstatt e ETF huet, de Investisseuren de Kënnegen an de Fonds am Laaf vum Dag bezuelen oder ze verkafen. Anstatt datt Transaktiounen nëmmen eemol d'Zäite kënne bezuelen, schliesslech Präisser. Déi zwee Fongen zéien och héicht Kompensatiounskäschte (1,74% an 1,65%), déi se méi Käschte maachen wéi d'ETF Alternativen.
EFS Short Course verkaafen
Investoren déi hir Brokeragekonten erlaabt hir Margin ze benotzen, kënnen hir eegen eidel Verkaf leeschten andeems Dir ETFs benotzt, déi den Remboursék verkafen. An engem Kuerverkaaf ass e Investisseur Aktien vun enger Akt oder ETF, déi hien oder se selwer net selwer besëtzt, a verkeeft d'verginn Aktie mat der Absicht, se nees spéit ze kafen.
Wann d'Aktie am Präis falen, kann de Kapital d'Investisseuren zu engem méi bëllege Präis zréckkucken an doduerch den Ënnerscheed pocken. Wann d'Aktien ukomm sinn, muss de Kapital d'Investitioune ka mat engem méi héije Präis kaafen wéi deen, deen hien oder ursprénglech verkeeft huet, e Verloscht entstoe. Duerch den Verkaaf vun engem Fonds short, kann den Investor Retouren generéieren déi de Géigendeel vun der Performance vum ETF sinn.
De Benefize vun engem Short-Sale mat engem längeren Fonds, anstatt einfach en inversen ETF ze kaafen, ass datt d'Investisseure vum Rendement nees méi eng an d'tatsächlech invers Performance vun de fundamentalen Investissemente verlaangen.
(Eenzelne Reverse-ETFs leeschten nëmmen d'erwuessene Rendement an e puer Kalennerdagen, méi laang Perioden hir Retouren erheblech variéieren vun dem Resultat en Investisseur kann op Basis vum Ziel vum Fonds virstellen).
Futures an Optiounen
Dëst ass de Räich vun deene raffinéiert Investisseuren an déi mat der gréissten Kapazitéit fir e Verloscht ze absorbéieren. Fir Leit, déi e Kont mat engem Commodity-Futur Broker hunn, ass et méiglech, d' Futures-Kontrakter op Schatzkënnen a Notizen vu variabelen Ausgierm ze handelen. Wéi mat engem Stock oder engem ETF kann en Investor en Bonusvertrag an de Hoffnungen verkafen, datt säi Präiss fällt. Déi Risiken si wesentlech, well kleng Schwieregkeete vun der Basisschicht sinn erheblech an der Beweegung vun den zoustännege Future Kontrakter vergréissert.
Et ass och méiglech fir eenzel Investoren op Optimieverträg ze kaafen - oder méi spezifesch bearish Mataarbechter - mat Obligatiounen déi Optionen hunn. Optiounen Handel op déi grouss Obligatiounsklauselen, wéi déi, déi an Treasuries, Firmen- an Héichschoulgesetzgewiicht sinn, et ass e Wee fir Méiglechkeeten ze benotzen fir d'Richtung vun all de wichtegste Segmenter vum Maart ze spillen.
Maacht Iech vir: d'Optiounen erfuerderen Investisseuren net nëmme richteg an der Richtung vun der Basisbasis, awer och am Timing, an deem d'Bewegung stattfënnt. Optiounen sinn och extrem riskant, a si kënnen - a maachen - op Null zréckzehuelen a Saddelen unhanden Händler mat 100% Verloschter. Eigentlech ass et ze soen, dat ass de "Deep End of the Pool", an net en Gebitt, wou Neiegkeeten Investisseuren sollten e Suen ausginn.
Hängt Äre Portfolio
Wäerter géint den Maart ass onwahrscheinlech un laangfristeg ze schaffen, awer et kann Investisseuren e Wee fir "hedge" Portfolio ze maachen - oder an anere Wierder, fir géint kuerze Verlust ze schützen. Zum Beispill kann een mat engem $ 100.000 Bond Portfolio eng kuerzfristeg, 50.000 $ Positiounen an ëmversetzten ETFs maachen - oder aner Investitiounen déi bewierken an der entgegengele vum Maart - fir d'Auswierkunge vun engem Maartkampf ze limitéieren.
De Problem ass natierlech datt wann den Investor net falsch ass an de Maart net-in-facte go down, d'Hecke selwer verléiert Geld a bréngt weg vun der laangjährege Räichkäschten, déi de Investisseur an der éischter Plaz Plaz. Elo, dat ass d'Zort vu Bewegung, déi nëmmen de raffinéiert Investisseur géif huelen.
Déi bescht Linn
Et gëtt keng Mangel u Weeër, fir e Investisseur ze probéieren aus engem Downturn am Bondmarkt ze profitéieren, a vill veteran Investisseuren hunn dës Technike profitabel benotzt. Mä fir d'Majoritéit vun Investisseuren ass d'Strooss zu de Räich wësse bekannt: Diversifikatioun , bleift op Är laangfristeg Ziler fokusséiert a bleift wäit aus héichgefährdeten Strategien. Wann Dir en Tip vun engem Maart vun der Schwächtegkeet denkt, seet sécher, datt Dir d'Risiken vun esou engem Zuch verstinn.
Disclaimer : D'Informatioun op dësem Site ass nëmmen fir Diskussiounszwecker disponibel a soll net als Investitiounsberodung entwéckelt ginn. Ënnert kengem Fall sinn dës Informatioun eng Empfehlung fir Kaaft oder Kaaft ze verkafen. Passt sécher, fir Investitioun an Steierbedreter ze consultéieren, ier Dir investéiert.