Vun de Krypto-Währungen op Mineralrecht, strukturéiert Siedlungen zu Timberland, Tax Zertifikaten fir Zelltuerm leasen, Alternativ Investitiounen kann eng zwéngende Choix fir de rechte Investisseur sinn, ënner de gudden Ëmstänn; besonnesch fir déi Fachwëssen an engem spezifesche Beräich oder fir Hoch net Nett Famillen, déi oft oft méi vu verschidde Steuersausserungen oder Entitéitstrukturen profitéieren, wéi déi mat méi bescheidenen Haushaltseieg.
An dëser Aféierung an d'Alternativ Verméigen wäerte mir vier wichteg Froe behandelen:
- Wat ass eng alternativ Investitioun oder alternativ Asatz?
- Wat sinn e puer Beispiller vun Alternativ Investitiounen oder alternativ Verméigen?
- Firwat investéieren d'Investisseuren alternativ Investitiounen oder alternativ Aktiva?
- Wat sinn e puer vun de groussen Virdeeler an Node vu alternativ Investitiounen oder alternativ Verméigen an engem diversifizéierte Portfolio ?
Meng Hoffnung ass datt Dir e bësse besser d'Konzept erkenne wéi mer all dës Themen iwwer déi nächst puer Minutten iwwerpréift. besonnesch am Respekt vun e puer vun de substantielle Risiken, déi Iech vill finanziell an emotional Schäi a Leed hunn. (An Investéierende gëtt et vill ze soen fir ze fokusséieren op wat kann falsch ginn. Déi gutt Noriicht nennt sech ëm selwer.)
Wat ass eng Alternativ Investitioun oder Alternativ Asset?
Fir ze schätzen, wéi alternativ Verméigen definéiert sinn, musst Dir zwee ähnlech Konzepter verstoen, déi als Asset Classes an Asset Allocation bekannt sinn .
Et ass einfach eng Asset Klasse ass eng Art Aet, déi e gewësse Satz vun ähnlechen Charakteristiken huet; zB wéi et en Retour generéiert, déi Risiken, déi sech besëtzen oder ze héieren hunn, seng Korrelatioun mat anere Aktivitéiten oder wirtschaftlechen Kräften, wéi Zënssätz .
D'Asset Allocatioun bezitt sech op e Baumodell oder d'Konfiguratioun vun engem allgemenge Richtlinn iwwer de enge prozentualen Deel vun engem Portfolio an engem Investor wëll an all Assets Klasse schaffen.
Normalerweis gëtt dës Asazenzuweisung an engem Dokument uginn, deen eng Investitiounspolitikerklärung genannt gëtt . Mir hunn e puer vun de Froen diskutéiert, déi Dir wëllt virstellen, wann Dir mat enger Bestimmung vun engem eegene Assetklasse-Zil an engem Artikel namens Dinge ze berücksichtegen Wann Dir Är Asset Class Expositioun balancéiert .
Traditionell gëtt et e puer Beispiller vu wat Dir kéint "core" Assetklassen nennen, déi eng vernolegend Persoun kéint soen, datt se säi Kapital ass. Dat heescht, wann Dir e ausgeglachenen Vertrauensfonds oder e Vermëttlungsmanagment oder eng registréiert Investitiounsberoder fir eng diversifizéiert Portfolio fir Iech oder Är Ierter zesummenzestellen an ze pflegen, da géift Dir de Portefeuille een oder méi vun der folgender Lëscht enthalen:
- Bëlleg a Barmäquivalente
- Boursen
- Bonds
Firwat ass dat wichteg? Am wäitste Sënn, eng alternativ Investitioun oder alternativ Asatz, ass all Typ vun Asatz, déi net an eng vun dëse Kategorien fällt. Dat ass eng alternativ Investitioun ass alles net aus Bargeld, Aktien oder Obligatiounen .
Wat sinn e puer Beispiller vun Alternativ Investitiounen oder Alternativ Aktiva?
Obwuel d'Lëscht vun alternativen Investitiounen extensiv ass, sinn e puer vun deenen déi Dir an der realer Welt begeeschtert ka sinn, sinn awer net onbeschränkt op déi folgend:
- D'Immobilie an all sengen Ofdreiwungen, wéi och direkt Eegeschaften, Immobilien limitéiert Partnerschaften, Immobilienentwécklungsorganisatiounen a REITs
- Master limitéierter Partnerschaften, déi alles mat Uelegpipelines un Kapital-Intensiv Themeparken an eleng maachen kann
- Tax lien Certificaten
- Stock oder Memberschaft Eenheeten am privaten Handel
- Commodities, wéi Edelmetall wéi Gold , Silber, Platin a Palladium, wéi och Rohöl, Erdgas, Ethanol, Mais, Sojabohnen, Weess, Kakao, Kaffi, Zocker, gefruerene konzentréiert Orangensaft, Hafer, Live Rind, Kuel , Blei, Zink, Zinn, Aluminium, Nickel a Kobalt
- Managed Futures
- Land
- Timberland
- Mineralrechter
- Intellektuell Propriétéit wéi Copyrights, Lidder Rechter, Patenter a Marken
- Privaten Ënnerschreiwe Patrimoine
- Equipement Leasing
- Strukturéiert Siedlungen
- Art a Sammelen
- Private Equity
- Wäin
- Mënzen déi numismatesch Wäerter hunn
- Venture Capital
- Peer-zu-Peer Logement
- Viaticalen
- Hedge Fongen
- Annuities
- Steierkredit
Firwat investéiert d'Investitiounen op alternative Investitiounen oder Alternativ Aktivitéiten?
Et ginn verschidden Grënn, wou en Investisseur oder e Portfolio Manager ka virgesinn d'alternativ Investitiounen an d'Bilanz ze schafen.
A verschiddene Fäll ass e Dollar aus Cashflow deen aus enger alternativer Investioun generéiert gëtt, ënner vill méi favorabel Steierbehandlung ënnert engem Dollar deen aus enger traditioneller Investitioun gemaach gouf; zB wann en Investor oder Client e wesentlechen Steierverletzungsverträg oder Steuerschutz huet, déi op eng bestëmmten Aktivitéit oder Quell vum Akommes applizéiert ginn.
An anere Fäll si Faktoren a Konditioune fir dës speziell Avancementklasse bei deem Moment wou d'Investitioun a Betruecht gezu gëtt, kënne d'Assetklass wesentlech méi bëlleg sinn, an sou méi attraktiv fir e laangfristeg Besëtzer wéi aner Zorte vun Investitiounen déi am Maart disponibel sinn; zB war et eng Periode während der Folge vun der Grousser Recession, wann räich Investisseuren todesch Discounted Condos a Stied wéi Miami hunn a bezuelt e Bräich mat deem wat se dono den ultimativen Maartwäert gemaach hunn.
Heiansdo, de Investisseur oder seng oder hire Beroder hunn e staarken Wëssen oder eemolege Kompetenzniveau an engem spezifesche Beräich, deen Alternativ Investitiounen ze verwierklechen. Zum Beispill, wann e erfuerene Entrepreneur an der Ueleg- an Gasindustrie d'Ressourcen an d'Gedold huet d'Virdeeler vun engem groussen Ueleg a / oder Gas Glut ze profitéieren, kann dës eenzegaarteg Wëssen an Erfahrung sech genéissen, wéi et den Investor erlaabt hir oder hir Risiko a Wënsch un engem onerwaarten Investor kéint net emol proklaméiert sinn, et weess ganz eleng.
An anere Situatiounen, kann eng speziell Alternativ Investitioun oder alternativ Assetklasse emotional an intellektuell déi Opmierksamkeet vum Investisseur méi wéi aner Asatzsklassen halen. Zum Beispill ginn et Succès Investisseuren déi sech fir Venture Capital gezunn hunn, well se genéissen den Prozess fir Identifikatioun, Finanzéierung an Nimm vun Owescoursen an Ufroën an relativ nei Entreprisen; fir se ze wuessen a gedeeft ginn, well se wësse si waren deelweis dovun.
Et ginn e puer Investisseuren, virun allem déi, déi méi al ginn, déi net gär hunn Aktien a Obligatiounen besäitgen, déi hir Aarbescht hir Hypotheken op Immobilienimmobilien ze ënnerzeechnen, déi se erliewt an renovéiert hunn. Et mécht Sënn fir si. Si fillen datt se d'potenziell Gewënn an Verloschter besser verstoen, virun allem wann d'Allgemeng Volatilitéit, déi Deel a Parzell vun eegestänneg Aktiengesellschaft ass.
Et ginn e puer Investisseuren, déi Kataloge vun Musikrechter erliewen, entweder auctionéiert, verhandelt Transaktiounen oder duerch Faillite Geriicht, well se verstoen wéi d'Verzeechnes vun dëse Rechter op d'interesséiert Parteien ze léieren. Elo sinn tëscht de berühmten alternativ Investisseuren sou genannten "Gold Bugs", déi Gold Goldegeschmierte vun der Mënz an der Barform halen. Fir vill, déi an dësem Camp falen, gëtt Gold fir eng Obsessioun déi oft net ganz vernoléissegt ass fir déi, déi net déiselwecht Zwang hunn, de legendären Metal z'erreechen.
D'Virdeeler an Node vun alternativen Investitiounen an engem diversifizéierten Portfolio
Mir hunn schon e puer vun de potenzielle Virdeeler vun alternativen Investitiounen diskutéiert - steierlech oder geschützte Cash Flows ënnert verschiddenen Ëmstänn, manner effizient Märkte déi kënnen exploitiv Chancen, intellektuell an emotional Zefriddenheet beim Ëmgank mat engem Verméigen, wou d'Investisseuren léiers, versteet, an se fillt hien oder se hat eng kompetitiv oder strategesch Leg op d'Konkurrenz - also ass et wahrscheinlech besser fir op d'Negativ ze fokusséieren, dovunner gëtt et vill. D'Lëscht vun esou Negativer wäerte erschöpft sinn, datt ech et léiwer hätt, zwee ze iwwerdenken, datt ech se sécherlech geféierlech sinn.
Eréischt kënne alternative Kapitalanwendungen komplizéiert sinn a bedeitend bedeitend verstäerkten Risiken sinn. Oft wann et an Saachen Saache wéi gepaffte Strukturen investéiere kann et e Mankes vu Transparenz sinn, dat et net méiglech ass, d'Risiken, déi Dir maacht, wierklech richteg verstoen. Eng Illustratioun vun enger realer Welt: Am offiziellen Bericht vun der Finanzkrise vun 2007-2009 huet d'Kommissioun festgestalt datt verschidde Fongen déi duerch Investitiounsbanken gesponsort waren, engagéiert hunn, wat oft als "Fensteren dresséiert" gëtt andeems Dir Risikoaktiounen verkënnegt an / oder Reduzement vu Scholden Bis zum Enn vun enger Berichterstattung kréie mir d'Fongen méi sëcher ze maachen fir d'Propriétairen.
Dës Propriétairer hunn e falschen Sënn vu Komfort gefrot, wat se hunn hunn an d'Risiken, op déi hir Kapital ausgesat war. Et ass net e wéineger vun deenen aneren Investitiounen, déi am totalen Ofschloss ofgeschleeft ginn, kompletéiert Verloschter fir Investisseuren. Eng gesond Angscht ass gutt wann si an villen vun de Gebidder, déi virdrun an dësem Artikel notéiert ginn, verdréit. Är Kapazitéit fir ze soen "Nee" - aus engem Investissement erauszeginn, deen Dir net ganz verstanen huet - kann d'Chancen ze zwéngen, datt de Räich ka beweechlech vir d'Ae opgeléist ginn. Loosst d 'Angscht virum fehlzeerden op eppes spannend Ursaache datt Dir eppes Stumm gemaach.
Zweetens, alternativ Investitiounen kënne en Albtraum krepse an och heiansdo direkt katastrophalen Steieren. Zum Beispill, virstellen, datt Dir e selbstbestëmmte Pensiounsplan hutt. Vläicht ass et e SEP-IRA . Dir décidéiert fir Iech eng Ölpipeline Meeschterschaft limitéiert Partnerschaft, oder MLP , duerch Är SEP. Obwuel hänkt vun e puer Faktoren hänkt, hutt Dir eng Situatioun geschaf, an där Äre SEP-IRA elo kanns eegene Steiererklärung ze fileéieren, a schlëmmste Steiere bezuele! Dëst wäert vill Kompositioun a Kompetenzen hunn déi ënner bestëmmte Konditiounen et wäert ass, awer eent wat eng onfallsiichtlech Iwwerraschung wier, wann Dir wousst net datt et eng Méiglechkeet war.
Eng aner Iddi: Dir fannt d'Investitioun an eng privat Partnerschaft. D'Partnerschaft ass net verpflichtend Steierverléisungsklausel, obwuel se fir d'Passkontrollbesteierung strukturéiert sinn. Dir kënnt mat engem enorme Steierspruch déi mat der Tasche bezuelt musse ginn, och wann d'Partnerschaft keng Bargeld fir iech während dësem Steierlecht verdeelt! Dat kéint sécher sinn, wann Dir vill Liichtkraaft sëtzt, an Dir fillt d'Investitioun nach ëmmer Sënn, awer et kéint en echte Schwieregkeetsgefühl kreien, wann Dir aner Verméigensverkeefer hätt oder Geld léinen musst fir Är Rechnung op d'IRS ze bezuelen.
Disclaimer: Den Inhalt op dësem Site ass nëmme fir Informatioun an Diskussiounszwecker berechtegt an soll net als Investitiounsberodung verstanen ginn. Ënnert kengem Fall sinn dës Informatioun eng Empfehlung fir Kaaft oder Kaaft ze verkafen.